os fundos mutualistas são bastante transparentes. Você pode facilmente descobrir quais ações estão em um fundo mútuo, pesquisando on-line. Muitos sites financeiros listam a detenção de fundos. O preço de uma ação, muitas vezes chamado de unidade, é publicado nestes sites, e você pode encontrá-lo facilmente se você usar um corretor de desconto on-line também.
as operações de fundos de investimento podem estar sujeitas a uma variedade de encargos e taxas. Alguns fundos têm uma taxa de vendas ou carga, que são taxas que você paga para comprar ou vender ações do fundo, semelhante ao pagamento de uma comissão em uma bolsa de valores. Estes podem ser sob a forma de pagamentos iniciais (front-end load) ou taxas que você paga quando você vender ações (contingent difered sales charge).
key Takeaways
- o método mais comum para determinar o preço de um fundo mutualista é calcular ou comparar o seu VLA, ou o valor líquido dos activos.O preço de compra de um fundo de investimento é determinado pelo NAV do dia anterior.
- a única maneira de obter o preço exato que você quer é comprar um fundo negociado em bolsa em vez de um fundo mútuo. Caso contrário, as alterações no NAV podem ter um efeito sobre o preço de compra do seu fundo.
valor líquido dos activos
a forma mais fácil de descobrir o preço de um fundo de investimento é olhar para o seu valor líquido dos activos. O NAV é o valor total dos activos de um fundo de investimento, menos todos os seus passivos. Muitos fundos de investimento utilizam este número para determinar o preço para a transacção de unidades do fundo. Quando você compra e vende fundos mútuos, você normalmente faz isso no NAV.
variações do valor líquido dos activos
para a maioria dos fundos de investimento, o VLA é calculado diariamente, uma vez que a carteira de um fundo de investimento é constituída por muitas acções diferentes. Uma vez que cada um destes stocks pode estar a mudar de preço frequentemente ao longo do dia, é difícil determinar o valor exacto de um fundo de investimento. Assim, as sociedades de fundos de investimento optaram por valorizar a sua carteira uma vez por dia, e cada dia, este é o preço a que os investidores devem comprar e vender o fundo de investimento. A técnica de avaliação exacta pode variar de fundo para fundo, uma vez que alguns podem utilizar uma média dos últimos três preços transaccionados. No entanto, todos os fundos de investimento estabelecem uma avaliação do seu NAV uma vez por dia.Quando compra ou resgata um fundo de investimento, está a transaccionar directamente com o fundo, ao passo que, com fundos e acções transaccionados em bolsa, está a transaccionar no mercado secundário, de acordo com os investimentos de fidelidade. Ao contrário das acções e dos ETF, os fundos de investimento só comercializam uma vez por dia, após o fecho dos mercados às 16h00 ET.
se você entrar em uma transação para comprar ou vender ações de um fundo mútuo, sua transação será executada no próximo valor do ativo líquido disponível, que é calculado após o fechamento do mercado e normalmente publicado até 18 horas ET. Este preço pode ser maior ou menor do que o NAV de encerramento do dia anterior.
Como obter o preço exato que deseja
no caso de um fundo negociado em bolsa (ETF), que é um fundo de índices que negoceia como uma ação, o NAV é determinado pela primeira vez da mesma forma que é para as ações. Compradores e vendedores licitam em ações, e o preço sobe e desce momento a momento. Você pode colocar um pedido limite, e ele será executado quando o preço de ação da ETF é a ou abaixo do seu preço limite.
deve ter em conta que uma FEF não é um fundo mutualista. São semelhantes, na medida em que tanto o dinheiro dos investidores em conjunto para comprar acções, mas as acções de uma FEF negociam como acções, o que significa que o preço irá mudar rapidamente.Enquanto o preço de um fundo de investimento é fácil de encontrar, a verdade é que ninguém sabe quanto valerá quando a sua ordem de compra for executada. Você vai descobrir no dia seguinte para o que você comprou. A única maneira de obter o preço que você quer é comprar um fundo trocado em vez de um fundo mútuo.