fondurile echilibrate reprezintă o nouă categorie de fonduri hibride care a apărut după recategorizarea schemelor de fonduri mutuale de către Sebi în 2017. Până atunci, participanții la fonduri mutuale – fie că sunt administratori de fonduri, consilieri de fonduri sau investitori – se refereau la fonduri hibride orientate spre capitaluri proprii sau la ceea ce este acum cunoscut sub numele de fonduri hibride agresive ca fonduri echilibrate.
conform mandatului de investiții Sebi, un fond echilibrat are opțiunea de a investi 40-60% din corpusul său în capitaluri proprii și 40-60% în datorii. Aceste scheme nu au voie să investească în oportunități de arbitraj.
deci, ce este o schemă echilibrată? După cum puteți vedea, ei au libertatea de a investi atât în capitaluri proprii, cât și în datorii. De exemplu, în cazul în care administratorul fondului este bullish pe capitaluri proprii, ea are opțiunea de a investi 60% în acțiuni și 40% în datorii. Dacă ea este bearish pe stocuri, ea poate investi 40% sau 50% în stocuri, iar restul în datorii.
deoarece administratorul fondului are libertatea de a trece la între capitaluri proprii și datorii pe baza perspectivelor sale, ea ar rezerva, de asemenea, profituri periodic pentru a realinia portofoliul. Acest lucru vă va ajuta să faceți profituri suplimentare pe o perioadă lungă de timp.
portofoliul mixt de capitaluri proprii și datorii face aceste scheme relativ mai sigure decât fondurile de capital pur care investesc cea mai mare parte a corpusului lor în acțiuni. Partea de datorie a portofoliului oferă stabilitate, în timp ce capitalurile proprii ar ajuta investitorii să obțină un profit suplimentar din aceste scheme.
investitorii conservatori care doresc să câștige puțin în plus față de fondurile datoriei pot lua în considerare investițiile în aceste scheme. Cu toate acestea, acestea ar trebui să fie conștiente de faptul că expunerea la capitaluri proprii în cadrul acestor sisteme le face mai riscante decât schemele de datorie pură. Astfel de Inventatori pot investi în aceste scheme cu un orizont de investiții de cel puțin cinci ani.
notă, fondurile echilibrate sunt impozitate ca un fond de datorii. Dacă vă vindeți investițiile în aceste scheme înainte de trei ani, returnările vor fi adăugate la venitul dvs. și vor fi impozitate conform plăcii de impozit pe venit aplicabile dvs. Dacă vă vindeți investițiile în ele după trei ani, randamentele vor fi tratate ca câștiguri de capital pe termen lung și vor fi impozitate la 20% după beneficiile de indexare (ajustarea plăților fiscale prin utilizarea unui indice de preț care influențează inflația).
în cele din urmă, ca întotdeauna, asigurați-vă că profilul dvs. de risc și obiectivele de investiții sunt în conformitate cu categoria fondului echilibrat înainte de a investi. Dacă nu sunteți sigur, solicitați ajutorul unui consilier de fonduri mutuale înainte de a investi.