en 403(b) plan er opkaldt efter Internal Revenue Code (IRC) sektion 403, som beskriver planen. I det væsentlige er en 403(B) plan en pensionsplan, der giver medarbejderne mulighed for at yde bidrag før skat, svarende til en 401(k) plan. 403 (B) planer sponsoreret af statslige og offentlige uddannelsesgivere er fritaget for ERISA. 403 (b) planer sponsoreret af religiøse organisationer(kirker, kirkekontrollerede organisationer, 414 (e) religiøse organisationer) er også undtaget fra ERISA, men kan vælge ERISA-dækning.
der er en række grunde til, at en arbejdsgiver ønsker at opretholde en ikke-ERISA 403(B) plan. Fordelene ved ERISA-fritagne 403(B) – planer omfatter fleksibilitet i strukturen, færre rapporterings-og oplysningskrav og mindre strenge tillidskrav. Fra en administrativ potentiel, en ikke-ERISA 403(B) plan behøver ikke at give de ERISA-mandaterede meddelelser, som en sammenfattende Planbeskrivelse (SPD), til alle deltagere. Ud over, ikke-ERISA-planer kan også være fritaget for arkiverings-og revisionskrav og er generelt ikke underlagt de samme tillidskrav som andre kvalificerede ERISA-planer.
501(c)(3) organisationer fra den private sektor, der opretter 403(b) planer, kan undtages fra ERISA, hvis visse krav er opfyldt. Visse handlinger kan dog placere en 403 (b) planens ikke-ERISA-status i fare for at falde ind under ERISA-reglerne. Derfor er det vigtigt at forstå, hvordan man holder en ikke-ERISA 403(B) plan fritaget for ERISA. For at kvalificere sig som en ikke-ERISA 403(B) plan, Department of Labor (DOL) har givet safe harbor vejledning. Dette omfatter:
- medarbejderes deltagelse i en 403 (B) plan er frivillig;
- Håndhævelsesrettigheder i henhold til livrentekontrakter eller frihedsberøvende konti er begrænset til ansatte eller modtagere;
- arbejdsgiveren kan ikke yde bidrag til 403(b) planen;
- arbejdsgiveren kan kun have begrænset involvering i administrationen af planen; og
- arbejdsgivere kan ikke kompenseres ud over rimelige udgifter i forbindelse med arbejdsgiverens opgaver i henhold til kontrakterne.
faldgruber at undgå:
der er nogle potentielle faldgruber, der kan underkaste en ellers ikke-ERISA 403(B) plan til ERISA krav. En af de primære risici indebærer, at en arbejdsgiver tilbyder en pensionsplan til medarbejderne. Arbejdsgiverens deltagelse i 403 (b) skal begrænses til administrative opgaver, såsom håndtering af bidragsindskud, meddelelse om leverandører og at lade leverandører præsentere deres produkter for medarbejderne.
arbejdsgivere kan ikke vælge 403(b) – planleverandøren for virksomheden. Dette inkluderer valg af en tredjepartsadministrator (TPA) til at administrere en 403(b) plan. Arbejdsgiveren er også forbudt at acceptere kompensation fra planleverandører, ud over et rimeligt beløb begrænset til at dække arbejdsgiverens kontraktlige opgaver.
en medarbejder kan også komme til arbejdsgiveren med spørgsmål om deres 403(b) plan, idet han mener, at arbejdsgiveren har ansvaret for administrationen af planen. Medarbejderen kan anmode om en trængsler lån fra deres pensionsplan eller har spørgsmål om, hvordan en kvalificeret indenlandske relationer ordre vil gælde for deres plan. Arbejdsgiveren bør generelt henvise medarbejderen til planudbyderen på disse punkter, da DOL har fastslået, at arbejdsgivernes håndtering af disse funktioner vil gøre 403(b) – planen underlagt ERISA.
over tid kan en arbejdsgiver finde sig i at påtage sig en mere praktisk rolle med deres medarbejderes 403(b) plan. Dette kan ske ved at ønske at sørge for deres medarbejdere eller fra at tro, at styring af planen er mere effektiv end at stole på TPA ‘ er. Før du beslutter dig for at håndtere en ikke-ERISA 403(b) plan for medarbejdere, bør arbejdsgivere overveje at tale med deres ERISA og fordele advokater. Det er også en god ide at regelmæssigt gennemgå, hvordan planen styres for at sikre, at arbejdsgiveren ikke har forvildet sig ind i ERISA-reguleret område.
hvis du har yderligere spørgsmål om kvalificerede og ikke-kvalificerede ydelsesplaner for din virksomhed, er Butterfield Schechter LLP her for at hjælpe. Vi er San Diego County største advokatfirma med fokus på sin advokatpraksis på personaleydelser lov. Kontakt vores kontor i dag med spørgsmål om, hvordan vi kan hjælpe dig og din virksomhed med at få succes.