i teknisk analys kan de flesta indikatorer ge tre olika typer av handelssignaler: korsning över en stor signallinje, korsning över en mittlinje och indikatordivergens.
av dessa tre signaler är divergens definitivt den mest komplicerade för rookiehandlaren. Divergens uppstår när en indikator och priset på en tillgång går i motsatta riktningar. Negativ avvikelse händer när priset på en säkerhet är i en uppåtgående trend och en viktig indikator—som moving average convergence divergence (MACD), price rate of change (ROC) eller relative strength index (RSI)—går nedåt. Omvänt uppstår positiv divergens när priset är i en nedåtgående trend men en indikator börjar stiga. Dessa är vanligtvis tillförlitliga tecken på att priset på en tillgång kan vända.
när du använder divergens för att fatta handelsbeslut, var medveten om att indikatordivergens kan uppstå under längre tidsperioder, så verktyg som trendlinjer och stöd-och motståndsnivåer bör också användas för att bekräfta vändningen.
diagrammet nedan visar ett exempel på divergens:
den visade säkerheten upplever en långvarig uppåtgående trend; en observant näringsidkare skulle inse att priset ROC lutar ner medan priset fortsätter att klättra. Denna typ av negativ avvikelse kan vara ett tidigt tecken på att priset på den underliggande säkerheten kan vända. Om priset på säkerheten bryter under den uppåtgående trendlinjen kommer detta att slutföra bekräftelsen och näringsidkaren tar en kort position.
att förstå divergens kan dock leda till de mest lönsamma affärerna, eftersom det hjälper näringsidkaren att känna igen och svara på förändringar i prisåtgärder. Det signalerar att något förändras och näringsidkaren bör överväga sina alternativ, oavsett om det är att sälja ett täckt samtal eller strama ett stopp. Problemet kommer när egot kommer i vägen för att göra en lönsam handel—du måste vidta rätt åtgärder baserat på vad prisskillnaden faktiskt gör, inte vad du tror att det kan göra i framtiden.
skillnader tenderar att vara antingen hausse eller baisse och klassificeras efter styrka. En klass A-avvikelse är starkare än en klass B och en klass C-avvikelse är den svagaste av dem alla. Erfarna handlare tenderar att ignorera klass B och klass C skillnader som helt enkelt indikatorer på en hackig marknad och endast vidta åtgärder för att skydda vinsten i perioder av klass A divergens.